株価は右肩上がり！アルファシステムズ(4719)の銘柄分析
日本株について評価・分析をするコーナー
注目した企業において長期投資、配当金なので投資対象として魅力的なのかを分析します。
分析手法としてPER、売り上げ・当期利益、EPS、１株あたりの配当金、配当性向、ROEの6つの観点を５段階評価で評価します。
もちろんこれは私が独断で作った指標です。少しでも皆様にわかりやすい指標があればと思い作成しました。
今回はアルファシステムズ(4719)を分析します。
アルファシステムズとは何をやっている会社?
式会社アルファシステムズは、日本のシステムインテグレーター（独立系）。主に通信分野の開発に強みを持つ。
資本的には独立系であるものの、主要顧客であるNTTグループと富士通グループ向けの開発が売上の約7割を占めているとみられる。セグメント別では、ソフトウェア開発関連が9割以上を占めている。
近年は、スマートフォン向けアプリケーションや、シンクライアントソフト、教育機関の授業支援ソフトウェアなどのプロジェクトも手がけている。
主要な開発拠点は川崎市中原区に集中している。本店は創業以来東京都渋谷区に置いていたが、2013年に川崎市中原区の中原テクノセンター1号館内に移転した。
wikiより抜粋
- 資本金：85億
- 従業員数：２６６４名
- 売上高：２９１億
- 決算月：3月 HPより抜粋
現在の株価とPER(株価収益率)は？
- 株価:2,600円
- PER(株価収益率):16.5 倍
- 売買高:17,000 株
- 配当利回り:1.92 ％
20万越えですね、20万円切ってくれると投資対象になるんですが、、、
こういう投資額に対しても簡単に投資できるくらいのお金持ちになりたいものです。。。
PERが16.5倍は少し平均より高いぐらいですね。
指標的には少し割高ですね。他の指標が優秀でしたら手出ししても問題ないと考えています。
もちろん、他の指標がダメでしたら絶対に手出ししませんが。
直近５年間の株価チャート
綺麗な右肩上がりです。昨今のIT需要にうまく乗っかって順調に株価も伸ばしています。もう少し前に知りたかった笑
アルファシステムズの売上高と当期利益は？
直近3年では当期利益が右肩上がり！悪くはないです。
投資対象として考慮しないといけないかもしれません。
右肩上がりですとよっぽど配当性向が高くない限り減配の可能性は低いですからね。
この調子でどんどんと企業成長して欲しいです。
アルファシステムズのEPS(1株あたりの利益)の推移は?
の推移アルファシステムズ.png "EPS(1株あたりの利益)の推移")
直近5年では最高のEPSです！なおかつ３年連続で上昇しているのも喜ばしいです。
着実に企業成長しているのが見て取れます。
連続で上昇していると株価もある程度は急な下落の確率は低くなりますからね。
来期以降も最高益を記録して欲しいです。
アルファシステムズの1株配当と配当性向の推移は?
こちらの銘柄の配当利回りは1.92%です。
配当利回り1%台です。
この時点で高配当銘柄とは程遠い銘柄になっています。
日本の株式も配当利回りが3%を超えるのは多くあります。
そのため、利回りの観点のみからすると魅力的ではないです。
配当金が年度ごとでばらばらです。
こうも簡単に減配するような企業だと長期投資家にとってはつらいです。
あまり投資対象としては魅力を感じません。
配当性向が30%台だと安心できますね。
日本の平均の配当性向が20~30%台なので平均並みです。
このあたりを維持してくれると減配の可能性も低いです。
それどころか増配の可能性の方が高いです。
是非とも増配して欲しいです。
アルファシステムズの株主優待は?
100株保有でカレンダーがいただけるみたいです。
正直、カレンダーを優待で渡すくらいなら配当金を一円でも高くして欲しいです。
詳細はこちらアルファシステムズのROE(自己資本比率)の推移は?
の推移アルファシステムズ.png "ROE(自己資本利益率)の推移")
残念ながらROE10%は遠く及びません。
この数値だけをみると経営があまりうまくいっていないように見受けられます。。
今後に期待するしかないですね。
投資観点からするとこちらの銘柄に投資をするのは難しいなと感じます。
まとめ
上記のレーダーチャートは今回着目した項目を表したものです。
- 株価は順調に右肩上がり
- ROEが非常に低い
- 配当利回りも1.92と低い
- 配当金も年度によりバラバラ
上記よりあまり長期投資家にとってこちらの株価は魅力的ではありませんでした。
もしこの銘柄がきになる方がいらっしゃいましたら四季報などで調べて見てはいかがでしょうか?
以上!!!
